Saviez-vous que vous pouvez utiliser vos investissements pour plaider en faveur de solutions au changement climatique ? Investir pour inverser le changement climatique – dans vos 401ks, IRA ou comptes personnels – est plus facile qu’il n’y paraît et constitue un moyen puissant de voter pour vos valeurs.
L’investissement durable – investir dans des entreprises qui luttent activement contre le changement climatique – a explosé ces dernières années parmi les grands investisseurs institutionnels. En même temps, il a été le destinataire de efforts politiques malavisés pour limiter ce que vous savez et comment vous pouvez choisir des actions en fonction de leur Environnemental, Social et Gouvernance (ESG) les pratiques.
Ce qui a été perdu dans ce remaniement, c’est ce que l’ESG signifie pour les investisseurs individuels, qui disposent désormais de plus d’options que jamais pour investir dans des fonds communs de placement et ETF. Avec des centaines d’options, chacune utilisant son propre langage et déployant des stratégies légèrement différentes, aligner vos investissements sur vos valeurs peut s’avérer difficile.
Mais vous pouvez donner un sens à vos options et trouver un fonds qui génère des rendements tout en soutenant votre désir d’une planète plus saine.
Affinez vos options
Même si, en théorie, il est bon que des centaines de fonds soient labellisés durablement, cela peut aussi rendre le choix d’un fonds une tâche ardue. Facilitez-vous la tâche en commençant par votre fournisseur de fonds actuel.
Partout où vous avez votre argent – Fidelity, Vanguard, Blackrock, etc. – des options durables seront probablement disponibles. C’est un excellent point de départ car c’est le moyen le plus simple de modifier vos investissements. Regardez ce qu’ils proposent pour voir s’ils correspondent à vos besoins. Certains des fournisseurs de fonds spécialisés mentionnés ci-dessus sont également accessibles via certaines de ces grandes plateformes.
Si vous n’aimez pas les options de votre fournisseur actuel et que vous êtes prêt à transférer votre argent ailleurs, FIS américain, le Sustainable Investment Forum, fournit une liste de fonds que vous pouvez utiliser pour identifier d’autres fournisseurs. Commencez par l’outil utilisant le filtre pour examiner les fonds par actifs sous gestion ou création – des fonds plus importants et plus anciens ont attiré ces investissements et ont duré aussi longtemps qu’ils l’ont fait pour une raison.
Identifiez votre « style de combat »
Il existe de nombreuses façons d’avoir un impact sur le monde. Comment aimez-vous vous battre pour le changement ? Nous aimons considérer cela comme le choix d’un « style de combat ». Il existe trois styles courants pour lesquels le secteur de l’investissement a créé des stratégies.
Style de combat 1 : Éviter
Voulez-vous vous désengager des énergies fossiles ? C’est le style de combat « éviter », et vous avez de la compagnie – c’est exactement ce que font de nombreux investisseurs et institutions de premier plan. Par exemple, plus de 100 universités, dont Harvard, Princeton et Georgetown, ont retiré les combustibles fossiles de leurs portefeuilles d’investissement. De nombreux fonds communs de placement et ETF évitent les combustibles fossiles.
Utiliser fossilfreefunds.org du groupe de défense des actionnaires Comme vous semez pour évaluer vos fonds actuels et découvrir de nouvelles options sans combustibles fossiles. La plupart des principaux fournisseurs de fonds le proposent, et ces stratégies peuvent avoir des frais relativement bas par rapport à d’autres fonds axés sur le développement durable. Si votre maison de courtage ne facilite pas l’identification des fonds qui se désinvestissent des combustibles fossiles, appelez-les : ils devraient être en mesure de vous aider à trouver quelque chose qui répond à vos besoins.
Style de combat 2 : Récompensant
Peut-être préférez-vous investir dans des entreprises qui s’efforcent de faire le bien – peut-être en réduisant leur empreinte carbone ou en dirigeant les efforts de leur secteur pour limiter l’utilisation des combustibles fossiles. C’est le style de combat « gratifiant », et vous avez beaucoup d’options. Le défi ici est que la définition du « bien » est subjective. Vous souhaiterez donc comprendre comment votre fournisseur de fonds définit et mesure les avantages. Pourtant, de nombreuses organisations évaluent les entreprises en fonction de leurs pratiques en matière de développement durable. Trouvez une correspondance avec vos valeurs et utilisez ces sources pour juger votre portefeuille.
Un bon exemple est Outil de recherche sur les notations ESG et le climat de MSCI. Par exemple, en ce qui concerne Amazon, MSCI leur attribue une note « moyenne » en matière d’ESG, affirmant que même si Amazon a une bonne empreinte carbone, il existe de sérieuses inquiétudes concernant la gestion du travail et le comportement des entreprises qui font baisser la note ESG de l’entreprise. Vous pouvez utiliser ces notations lorsque vous examinez vous-même des entreprises et, en fait, plusieurs fournisseurs de fonds communs de placement utilisent des classements tiers comme MSCI pour sélectionner les actions. D’autres gestionnaires de fonds ont leurs propres critères bien définis en matière d’investissement durable, y compris les piliers du secteur. Calvert et Investissements Parnassus.
Style de combat 3 : engageant
Enfin, vous pouvez faire pression pour le changement dans les entreprises que vous soutenez grâce au style de combat « engageant ». Les gestionnaires de fonds communs de placement peuvent souvent influencer les entreprises dans lesquelles ils investissent lors des réunions d’entreprise et en effectuant des demandes de données. Ils peuvent aller plus loin en votant pour des politiques liées au développement durable lors des assemblées annuelles des actionnaires – ou peut-être même en introduisant des résolutions d’actionnaires axées sur le climat lors du scrutin.
Ce style engageant a connu son plus grand moment jusqu’à présent, en 2021, lorsque les actionnaires ont remplacé trois membres du conseil d’administration d’Exxon par des administrateurs plus soucieux du climat.
Vous pouvez aussi agir en devenant actionnaire activiste. C’est probablement une bonne idée de se concentrer sur une entreprise, de comprendre ses politiques et de publier vos réflexions pour que les autres actionnaires puissent les utiliser dans leur prise de décision.
Le Moniteur proxy du Manhattan Institute est un outil utile pour voir sur quelles questions sont votées et qui mène la charge. Si ce style vous intéresse, vous souhaiterez probablement investir par l’intermédiaire d’un fournisseur spécialisé qui se concentre sur les votes par procuration et l’engagement – des sociétés d’investissement comme Arjuna Capitale, Domini, Siècle vertet Trille sont des actionnaires particulièrement actifs.
Il est important de noter que ces styles de combat ne sont pas exclusifs : de nombreux fonds combinent les trois. Mais les comprendre peut vous aider à décider de ce qui est le plus important pour vous et à guider vos choix lors du choix d’un fonds.
Soyez un grand détective du greenwashing
Le greenwashing dans les services financiers constitue un énorme problème. Une entreprise peut parler d’un jeu vert tout en continuant à investir massivement dans les combustibles fossiles. Par exemple, Deutsche Bank a été condamnée à une amende de 19 millions de dollars pour avoir fait une fausse déclaration sur ses pratiques d’investissement ESG. BNY Mellon et Goldman Sachs ont également payé des amendes de plusieurs millions de dollars pour des pratiques similaires.
Vous n’avez pas besoin d’une expertise spécialisée pour comprendre comment un fonds conçoit et exécute ses stratégies ESG : leurs commentaires réguliers sur la performance du fonds doivent avoir du sens pour vous et correspondre à votre style de combat.
Le greenwashing est facile à éviter si vous voulez être un consommateur averti. En posant simplement deux questions fondamentales : le fonds dit-il ce qu’il fait et fait-il ce qu’il dit ? – peut vous éloigner des écologistes potentiels. Recherchez des informations claires et facilement comparables auprès des entreprises. Si le fonds se cache derrière beaucoup de jargon exclusif ou si l’on ne sait pas pourquoi il investit dans les entreprises qu’il investit, passez à un autre fonds plus transparent.
Dans l’ensemble, le secteur de l’investissement a, au mieux, un bilan inégal en matière de transparence et de durabilité – assurez-vous que la société que vous choisissez fait du bon travail en s’expliquant et en maintenant un niveau de confiance élevé.
Ne laissez pas le parfait entraver le bien
Choisir un investissement est une décision à long terme, mais ce n’est pas une décision éternelle. Les options évoluent constamment, votre situation financière peut changer et les discussions réglementaires façonnent ce qui est disponible. Si vous trouvez un investissement avec lequel vous êtes à l’aise, n’ayez pas peur de choisir.
Vous pouvez toujours revenir dans un an ou deux et revoir votre décision – vous devez rééquilibrer votre portefeuille régulièrement pour obtenir des rendements solides. Gardez un œil sur les objectifs ESG et les performances continues par rapport aux engagements en matière de développement durable pour comprendre l’impact de vos investissements.
Après tout, c’est de votre argent dont nous parlons ici. Ne devriez-vous pas savoir ce que cela fait pour le monde ?
A propos de l’auteur
Ben Vivari est le co-fondateur de Jusqu’aux investisseurs et co-auteur de Investissement durable : un kit de démarrage ESG pour les investisseurs de tous les jours.